PETR445,30▲ 1,34%VALE363,50▼ 0,70%ITUB442,27▲ 1,42%BBDC414,52▲ 1,40%BPAC1154,00▼ 0,26%BBAS315,10▼ 2,45%B3SA314,89▲ 0,88%AXIA348,40▲ 1,89%PETR351,87▲ 1,61%SBSP327,22▲ 1,08%RENT330,07▲ 1,66%EMBJ3112,06▼ 1,05%PRIO363,30▲ 0,00%EQTL334,34▲ 0,73%WEGE351,31▼ 0,66%ABEV315,79▲ 0,25%ITSA413,65▲ 0,59%VBBR330,57▲ 2,17%SUZB354,77▼ 2,27%MGLU37,81▲ 10,47%UGPA332,77▲ 3,31%CPLE315,38▲ 1,52%ENEV326,81▼ 0,70%RDOR335,11▲ 2,54%
domingo, 15 de novembro de 2026

Radar·B3

Análise fundamentalista de ações — tudo aberto, nada atrás de cadeado

Não entende as siglas? Troque para o modo comum e veja tudo em linguagem do dia a dia.

Modo

Ativos → Construção Civil · Incorporações

EZTC3

EZTec ON NM · ON NM

Pequena empresa

R$ 9,87

fechamento de 13/11/2026

Indicadores recalculados com esta cotação. Rankings e listas do site usam o fechamento do último pregão.

8,8952 sem19,61

Radar do ativo (nota 76/100)

Valor84Cresc.57Rentab.40Saúde97Divid.10076
Valor84/100
  • Δ Graham162,2% · 100
  • Δ Bazin5,2% · 44
  • P/L6,32× · 93
  • P/VP0,52× · 99
Crescimento57/100
  • Lucro 5a (CAGR)5,7% · 43
  • Receita 5a (CAGR)10,8% · 72
Rentabilidade40/100
  • ROE8,2% · 21
  • ROIC3,2% · 0
  • Margem líquida34,6% · 100
Saúde financeira97/100
  • Dív. líq./PL0,01× · 99
  • Dív. líq./EBITDA0,25× · 93
  • Liquidez corrente3,37× · 100
Dividendos100/100
  • Dividend yield10,8% · 100
  • Payout (faixa saudável 30–80%)68,2% · 100

Cada eixo é a média de indicadores, cada um pontuado de 0 a 100 numa reta entre um valor “ruim” e um “bom” (à direita de cada linha: o valor e a nota). É um resumo para começar o estudo — não uma recomendação.

Valor justo de Graham

R$ 25,88

+162,2%

√(22,5 × LPA 1,56 × VPA 19,08) = R$ 25,88

Benjamin Graham, “O Investidor Inteligente”. Δ = distância da cotação até o valor justo, em % sobre a cotação.

Preço teto de Bazin

R$ 10,38

média 5 anos

+5,2%

proventos médios R$ 0,62/ação ÷ 6% a.a. = R$ 10,38

Décio Bazin, “Faça Fortuna com Ações”. Pelos últimos 12 meses: R$ 17,72. Δ em % sobre a cotação.

Preços-teto por método — cada método tem premissas diferentes e eles discordam entre si; a faixa mostra isso

Graham clássicoR$ 25,88Bazin (proventos de 5 anos)R$ 10,38Graham com crescimentoR$ 13,26PEG de Lynchnão se aplica: exige crescimento esperado positivo (g > 0)Múltiplos com retorno exigidoR$ 6,99cotação R$ 9,87R$ 0R$ 6R$ 13R$ 19R$ 26

Faixa dos 4 métodos que se aplicam: R$ 6,99 a R$ 25,88 · mediana R$ 11,82. A mediana é só um resumo da conta, não uma indicação de preço.

Graham com crescimento

R$ 13,26

+34,3%

LPA 1,56 × (8,5 + 2 × 0,0%) = R$ 13,26

Benjamin Graham, “O Investidor Inteligente” (fórmula com crescimento). Muito sensível ao g escolhido. Δ em % sobre a cotação.

PEG de Lynch

—

não se aplica: exige crescimento esperado positivo (g > 0)

Peter Lynch: preço justo quando P/L = crescimento do lucro (PEG = 1).

Múltiplos com retorno exigido

R$ 6,99

-29,2%

LPA 1,56 × (1 − 0,0%)^5 × P/L 9,0 ÷ (1 + 15,0%)^5 = R$ 6,99

Projeta o LPA, aplica um P/L de saída e traz a valor presente pelo retorno que se exige. Δ em % sobre a cotação.

Premissas desta conta — mude e o mapa recalcula na hora

% a.a.
histórico do lucro (CVM, 6 exercícios de 2020 a 2025): regressão 2,6% e medianas -0,0% a.a. — vale o menor. É o passado, não uma projeção.
×
mediana dos P/L de dezembro dos últimos exercícios apurados (gráfico mais abaixo)
% a.a.
quanto você exige ganhar por ano — o CDI é a régua mínima (está perto de 14%)
anos
horizonte da projeção do lucro

LPA — 1,56 (12 meses).

LPA: LPA de 12 meses compatível com o último exercício.

Ponto de partida para o seu estudo — não é recomendação de compra ou venda. Mudar uma premissa muda o resultado, e vários papéis têm lucro que oscila.

Cotação — fechamentos ajustados por desdobramento; escolha o período abaixo

−36,93% no período
média 13,758,9619,769,8714/11/2520/05/2613/11/26

Proventos por ação — total de cada ano (data-com), na base de ação de hoje

2015: R$ 0,64 por ação/cota declarados no ano0,64152016: R$ 0,61 por ação/cota declarados no ano0,61162017: R$ 2,44 por ação/cota declarados no ano2,44172018: R$ 0,34 por ação/cota declarados no ano0,34182019: R$ 0,11 por ação/cota declarados no ano0,11192020: R$ 0,23 por ação/cota declarados no ano0,23202021: R$ 0,33 por ação/cota declarados no ano0,33212022: R$ 0,61 por ação/cota declarados no ano0,61222023: R$ 0,16 por ação/cota declarados no ano0,16232024: R$ 0,85 por ação/cota declarados no ano0,85242025: R$ 1,22 por ação/cota declarados no ano1,22252026: R$ 0,27 por ação/cota declarados no ano0,2726
Se você tivesse investido
R$há
→ R$ 3.679,47 (+267,9%)

R$ 1.000,00 em 06/2007 comprava 154,1 ações a R$ 6,49 → hoje R$ 1.520,65 em cotação + R$ 2.158,83 de proventos no bolso (sem reinvestir).

Réguas — a base não alcança os 230 meses do investimento; cada uma fala do seu trecho:

· CDI · só 140 dos 230 meses (01/2015 → 08/2026): nesse trecho R$ 1.000,00 no CDI virariam R$ 3.022,96 · no papel, R$ 1.653,92.

· IPCA · cobre os 230 meses: só p/ repor a inflação (IPCA) precisaria virar R$ 2.859,55.

Fechamentos oficiais da B3 (COTAHIST), ajustados por desdobramentos, grupamentos e bonificações; passado não garante futuro — não é recomendação.

Valuation

P/L6,32
P/VP0,52
PSR2,08
P/Ativo0,36
P/Capital de giro1,12
P/EBIT14,82
P/Ativo circ. líq.2,25
EV/EBIT15,10
EV/EBITDA13,36
LPAR$ 1,56
VPAR$ 19,08
Earnings yield15,81%

Rentabilidade

ROE8,19%
ROIC3,19%
ROA5,65%
Margem bruta38,06%
Margem EBIT14,05%
Margem líquida34,59%
Giro do ativo0,17

Dividendos

Dividend yield (12m)10,77%
Proventos/ação (12m)R$ 1,06
Proventos/ação (média 5a)R$ 0,62
Payout68,17%

Endividamento

Liquidez corrente3,37
Dív. líquida/Patrimônio0,01
Dív. bruta/Patrimônio0,35
Dív. líquida/EBITDA0,25

Crescimento

Receita (CAGR 5 anos)10,78%
Lucro (CAGR 5 anos)5,71%

Tamanho

Valor de mercadoR$ 2,74 bi
Valor da firma (EV)R$ 2,79 bi
Nº de ações277.359.000
Volume médio diário (2m)R$ 70,37 mi

Balanço patrimonial

Ativo totalR$ 7,66 bi
Ativo circulanteR$ 3,47 bi
DisponibilidadesR$ 1,81 bi
Dívida brutaR$ 1,86 bi
Dívida líquidaR$ 52,87 mi
Patrimônio líquidoR$ 5,29 bi

Resultados (12 meses)

Receita líquidaR$ 1,31 bi
EBITR$ 184,75 mi
EBITDA (estimado)R$ 208,86 mi
Lucro líquidoR$ 433,11 mi
Último balanço30/09/2026

Histórico oficial (CVM · DFP anual)

2015–2025 · consolidado · R$ correntes

Receita líquida

CAGR 5a +9,9%

Lucro líquido

CAGR 5a +5,7%

Patrimônio líquido

Margem líquida

ROE

Trimestrais (ITR)

4º trimestre derivado do anual (DFP − 1T − 2T − 3T)

Receita trimestral

Lucro trimestral

Ver em tabela
AnoReceitaLucroPatrimônioM. líquidaROE
2025R$ 1,5 biR$ 535 miR$ 5,1 bi35,7%10,6%
2024R$ 1,6 biR$ 405 miR$ 4,9 bi25,9%8,4%
2023R$ 1,1 biR$ 239 miR$ 4,7 bi22,1%5,2%
2022R$ 1,1 biR$ 325 miR$ 4,5 bi29,0%7,3%
2021R$ 958 miR$ 430 miR$ 4,4 bi44,9%10,0%
2020R$ 937 miR$ 405 miR$ 4,1 bi43,3%10,0%
2019R$ 804 miR$ 281 miR$ 3,8 bi34,9%7,5%
2018R$ 391 miR$ 98 miR$ 2,6 bi25,0%3,7%
2017R$ 980 miR$ 359 miR$ 2,6 bi36,6%14,2%
2016R$ 572 miR$ 230 miR$ 2,8 bi40,2%8,1%
2015R$ 814 miR$ 444 miR$ 2,7 bi54,5%16,4%

Fatos relevantes e comunicados

Publicações oficiais da companhia na CVM — o link abre o documento original no site da CVM.

Últimos proventos (data-com)

Data-comPagamentoTipoR$/ação
12/11/202630/11/2026dividendo0,0731
13/08/202628/08/2026dividendo0,0946
14/05/202629/05/2026dividendo0,1025
18/11/202528/11/2025dividendo0,3995
18/11/202517/12/2025dividendo0,6091
14/08/202529/08/2025dividendo0,3047
22/05/202530/05/2025dividendo0,1025
20/03/202531/03/2025dividendo0,1379
05/11/202414/11/2024dividendo0,1444
05/11/202414/11/2024dividendo0,6877
08/08/202430/08/2024dividendo0,0965
09/05/202431/05/2024dividendo0,0617
21/03/202428/03/2024dividendo0,0902
16/11/202330/11/2023dividendo0,0426
17/08/202331/08/2023dividendo0,0820
18/05/202331/05/2023dividendo0,0460
23/03/202331/03/2023dividendo0,0343
17/11/202230/11/2022dividendo0,1148
16/08/202231/08/2022dividendo0,0905
17/05/202231/05/2022dividendo0,1125

Do mesmo estilo (Incorporações)

Outras ações do mesmo subsetor, das mais líquidas para as menos negociadas.

CYRE3R$ 19,74CYRELA BRAZIL REALTY PNP/L 4,35DY 13,8%Graham +168%CURY3R$ 28,80CURY S/A ON NMP/L 7,67DY 15,0%Graham -23%DIRR3R$ 9,53Direcional Engenharia ON NMP/L 6,00DY 16,3%Graham +38%TEND3R$ 17,23Tenda ON NMP/L 4,03DY 8,5%Graham +101%MRVE3R$ 5,04MRV ON NMP/L -5,56DY 0,0%JHSF3R$ 9,78JHSF Part ON NMP/L 3,16DY 8,1%Graham +188%

Dados de 14/11/2026 · fonte: Fundamentus · indicadores calculados localmente com fórmulas abertas.